原标题:H21奥园 : 西南证券股份有限公司关于奥园集团有限公司2020年面向专业投资者公开发行公司债券(第二期)2023年本息偿付及临时停牌安排的受托管理事务临时报告

债券代码：163911.SH 债券简称：H20奥园2 债券代码：188326.SH 债券简称：H21奥园 西南证券股份有限公司 关于奥园集团有限公司2020年面向专业投资者公开发行 公司债券(第二期)2023年本息偿付及临时停牌安排的 受托管理事务临时报告 债券受托管理人 西南证券股份有限公司
二〇二四年一月

声 明
本报告根据《公司债券发行与交易管理办法》、《公司债券受托管理人执业行为准则》等相关规定，奥园集团有限公司（以下简称“奥园集团”或“发行人”）对外披露的相关公开信息披露文件、第三方中介机构出具的专业意见、发行人出具的说明文件以及提供的相关资料等，由债券受托管理人西南证券股份有限公司（以下简称“西南证券”或“受托管理人”）编制。

本报告不构成对投资者进行或不进行某项行为的推荐意见，投资者应对相关事宜作出独立判断，而不应将本报告中的任何内容据以作为西南证券所作的承诺或声明。

西南证券作为奥园集团公开发行的奥园集团有限公司2020年面向专业投资者公开发行公司债券(第二期)（债券简称“H20奥园2”，债券代码：163911.SH）、奥园集团有限公司2021年面向专业投资者公开发行公司债券(第一期)（债券简称“H21奥园”，债券代码：188326.SH）的受托管理人，持续密切关注对债券持有人权益有重大影响的事项。

一、本次公司债券的重大事项
近期西南证券关注到发行人于2023年12月28日发布《关于奥园集团有限公司2020年面向专业投资者公开发行公司债券(第二期)2023年本息偿付及临时停牌安排的公告》，发行人对外披露：预计于宽限期内（兑付日后30个连续交易日）支付“H20奥园2”首期小额兑付款及截至基准日（2023年6月30日）的应计未付利息的5%，为保证偿付工作顺利进行，相关债券将于2024年1月2日开市起停牌，详情参见发行人公告原文。发行人公告的主要内容如下：
根据发行人2023年9月8日披露的《奥园集团有限公司关于奥园集团有限公司2020年面向专业投资者公开发行公司债券(第二期)本息兑付安排、增信措施及其他约定发生调整的公告》，发行人应于2023年12月30日支付奥园集团有限公司2020年面向专业投资者公开发行公司债券(第二期)（以下简称“本期债券”）首次小额兑付款及截至基准日（2023年6月30日）的应计未付利息的5%。基于发行人目前的资金状况，为保证偿付工作顺利进行，现将后续偿付安排公告如下：
（一）本期债券基本情况
根据《奥园集团有限公司关于召开奥园集团有限公司2020年面向专业投资者公开发行公司债券(第二期)2023年第二次债券持有人会议的通知》和《关于奥园集团有限公司2020年面向专业投资者公开发行公司债券(第二期)2023年第二次债券持有人会议决议的公告》，本期债券相关条款约定已发生变更，变更后的本期债券基本情况如下：
1、债券名称：奥园集团有限公司2020年面向专业投资者公开发行公司债券(第二期)
2、债券简称：H20奥园2
3、债券代码：163911
4、发行人：奥园集团有限公司
5、发行总额：11.80亿元
6、债券期限：本期债券的本金兑付时间调整为自2023年6月30日（以下简称“基准日”）起至2026年5月30日。即本期债券全部债券持有人的最终兑付日为2026年5月30日。

7、当期票面利率：5.65%
8、小额兑付安排：对于截至债权登记日（2023年6月16日）登记在册的每个持有本期债券的证券账户，发行人承诺将于2023年12月【30】日和2024年6月【30】日（“小额兑付日”）分别向前述每个证券账户兑付其持有的本期债券各不超过【500】张。为免疑义，如前述证券账户在债权登记日持有的债券张数不足【500】张（含），则发行人于2023年12月【30】日按照债权登记日该等证券账户持有的本期债券张数予以全额兑付；如前述证券账户在债权登记日持有的债券张数超过【500】张（不含）但不足【1000】张（含），则发行人于2023年12月【30】日向该等证券账户兑付【500】张，并于2024年6月【30】日向该等证券账户兑付债权登记日该等证券账户持有的超过【500】张（不含）的张数；如前述证券账户在债权登记日持有的债券张数超过【1000】张（不含），则发行人于2023年12月【30】日向该等证券账户兑付【500】张，并于2024年6月【30】日向该等证券账户兑付【500】张（于各小额兑付日应向前述证券账户兑付的债券数量，以下简称“计划兑付张数”）。如证券账户在小额兑付日实际持有本期债券的张数小于该证券账户在债权登记日按上述安排应兑付的计划兑付张数，则按该证券账户在该小额兑付日实际持有的本期债券张数兑付。

发行人于小额兑付日兑付每张债券时，每张债券的本金偿付基数为截至基准日每张债券的剩余面值，每次兑付利随本清。如截至债权登记日登记在册的持有本期债券的证券账户在小额兑付日涉及司法冻结、质押等登记结算机构无法注销债券的情形，该等证券账户不适用前述小额兑付安排，相应债券不进行注销，该等债券未偿本息按照本议案其他约定进行兑付。

9、本期债券本金偿付安排：在兑付调整期间，除小额兑付安排外，本期债券后续各兑付日（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个交易日，顺延期间兑付款项不另计预期利息）及对应的本金兑付金额的兑付比例如下表所示：

序号	日期	“本金兑付金额”兑付比例
第一期本金	2025年5月【30】日	10%
第二期本金	2025年8月【30】日	10%
第三期本金	2025年11月【30】日	20%
第四期本金	2026年2月【28】日	30%
第五期本金	2026年5月【30】日	30%

发行人应在相应的兑付日前2个交易日将相关款项划付至本期债券登记机构指定的银行账户（上述兑付日期如遇非交易日，则顺延至其后的第1个交易日，顺延期间付息款项不另计利息）。

为免疑义，兑付日调整期间，奥园集团可以提前偿付本金兑付金额。

10、计息期限及付息日：本期债券在基准日前后，均维持本期债券原有票面利率不变，具体安排如下：
（1）截至基准日的应计未付利息（以下简称“应计未付预期利息”）的兑付时间（以下简称“应计未付利息兑付日”）及兑付比例如下表所示：

序号	日期	“应计未付预期利息”兑付比例
1	2023年12月【30】日	5%
2	2024年6月【30】日	15%
3	2024年10月【30】日	25%
4	2025年2月【28】日	55%

（2）关于基准日后新增利息：兑付日调整期间，维持本期债券原有票面利率不变，且新增利息将以本金兑付金额为基数计息。于每期应支付的本金兑付金额截至每个兑付日的应计未付利息随该期应支付的本金兑付金额同时支付（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个交易日，顺延期间兑付款项不另计利息）。

奥园集团应在相应的兑付日前2个交易日将相关款项划付至本期债券登记机构指定的银行账户（上述兑付日期如遇非交易日，则顺延至其后的第1个交易日，顺延期间付息款项不另计利息）。

为免疑义，兑付日调整期间，奥园集团可以提前偿付新增利息或应计未付预期利息金额。

11、宽限期约定：本期债券设立原展期后的利息兑付日及兑付日调整期间的各兑付日后的30个连续交易日为宽限期。前述宽限期内不触发《募集说明书》及《债券受托管理协议》关于违约责任、加速清偿及措施的相关条款约定，不执行相关违约解决机制、救济措施及逾期利息等相关约定，且豁免认定重大不利变化及对债券持有人权益有重大影响事项。

若奥园集团在该宽限期内对本期债券到期本金及利息进行了足额偿付或经本期债券持有人会议审议通过相关展期议案或相关豁免，则不构成发行人对本期债券的违约。宽限期内不另行设置或产生违约金、逾期利息和罚息，按照本期债券原有票面利率继续支付利息（如有）。

（二）2023年本息偿付安排
根据前述公告，发行人应当于2023年12月30日支付：1、2021年8月6日（含）至2023年6月30日（不含）期间应计未付利息的5%；2、向截至债权登记日（2023年6月16日）登记在册的每个持有本期债券的证券账户兑付其持有的本期债券各不超过500张。当未能在2023年12月30日完成偿付时，根据宽限期条款约定，如发行人能够在30个连续交易日宽限期内足额偿付，则不构成发行人对本期债券的违约。

截至发行人公告出具之日，发行人正在全力筹措资金，但因资金调拨等原因，偿债资金尚未全额到位。具体偿付时间将另行公告。

（三）临时停牌安排
为保证偿付工作顺利进行，发行人经向上海证券交易所申请，本期债券将自2024年1月2日开市起停牌。发行人将在完成上述偿付工作后尽快申请复牌。

二、提醒投资者关注风险
西南证券作为“20奥园02”及“21奥园债”债券受托管理人，根据《公司债券受托管理人执业行为准则》第十二条、第十八条要求出具本受托管理事务临时报告。

西南证券后续将密切关注发行人对相关债券的本息偿付情况以及其他对债券持有人利益有重大影响的事项，并将严格按照《公司债券发行与交易管理办法》、《公司债券受托管理人执业行为准则》、《募集说明书》及《受托管理协议》等规定和约定履行债券受托管理人职责。

特此提请投资者关注相关风险，请投资者对相关事宜做出独立判断。

特此公告。（以下无正文）